金融市场日报

2021年6月4日

今天翻红了！

*图片来源网络

【重点关注】

行情方面：国内股涨债跌，人民币续跌；美债利率攀升，美股普跌，黄金大跌，油价微涨

焦点新闻：美国就业数据靓眼引发市场对政策紧的担忧

【国内股市】A股强烈震荡，主要股指悉数收红，新能源、半导体、白酒表现强势

从资金流向上看，两市成交额9374.56亿，主力资金净流出269.76亿，北向资金净流入30.67亿。

从行业上看，申万28个一级行业16涨12跌0平，电子、食品饮料、汽车领涨，采掘、休闲服务领跌；

从规模风格上看，上证50涨0.60%，沪深300涨0.51%，中证500涨0.38%，中证1000涨0.47%，大盘表现优于中小盘 。

从个股表现上看，当日涨跌比1:1.3，五日涨跌比1.2:1，本年涨跌比1:1.2，赚钱效应尚可。

【国内债市】资金面收敛及美债收益率大幅上行压制债市情绪，债市大跌，利率债跌幅惨重

*债券收益率上涨，意味着当前债券价值缩水，代表债市是下跌的 

【外汇市场】美国就业数据公布后，美元指数升至三周新高，人民币承压大跌

*汇率为1美元汇兑的人民币数量，因此数值增加代表人民币下跌 

【昨夜美股】强劲经济数据加重了市场对货币政策转向的担忧，美股普跌，纳指领跌

【商品市场】美债收益率衔领美元上行，金价创2月以来最大跌幅；美元走强给大宗商品带来压力，但美国原油库存大减，油价收涨

【国内要闻】

1、公开市场操作：

6月4日，央行公开市场开展100亿元7天期逆回购操作，今日100亿元逆回购到期，完全对冲到期量。

点评：近期市场资金面在合理区间内窄幅波动，央行连续68个交易日只开展100亿地量操作，符合央行近期稳健中性的态度。

【海外要闻】

1、 美国就业数据：

美国5月ADP就业人数增97.8万人，创去年6月以来新高，预期增65万人，前值增74.2万人。

美国5月29日当周初请失业金人数38.5万人，续创去年3月以来新低。

点评：美国就业数据大超预期，引爆投资者对美联储货币政策转向的担忧，结果就是美债收益率大涨，美元指数一鼓作气升至90关口上方，美股和黄金大幅受挫收跌。

其实从数据来看，每周的初请失业金人数都有所减少，上个月的非农也超预期的弱，叠加疫苗接种进度较好，新增就业人数可能会迎来一波爆发，市场应该是对于小非农和大非农的预期是提升的，但是实际情况来看，大家好像还是降低了预期，实在搞不懂。

2、美国当周EIA原油库存减507.9万桶，预期减244.3万桶，前值减166万桶

点评：欧美经济复苏势头良好，原油库存大减提振油价。

3、美联储卡普兰：重申美联储缩债宜早不宜迟，认为美联储应该温和地收紧政策，现在开始讨论调整资产购买至关重要；美联储的角色不是将联邦债务货币化，我们最好停止债券购买。

美联储威廉姆斯：现在不是采取行动的时候，还不考虑调整购债；通胀大幅增加是由于基数效应；现在是出售公司债券的时候了。

点评：美联储持续喊话，偏鸽偏鹰各执一词，本意是想提前给大家加息预期，无奈这种给预期的办法太过频繁，市场已经不买账，实际情况看来，还是就业数据比美联储的预期更有效。

文中数据来源：wind

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