今天聊一聊另一个大家比较关心的事情，网贷的雷潮大家是知道了。对此，很多还未下车的朋友也已经做好了计划，等到投资到期就下车观望。

但是却发现了一个很要命的事情，明明自己投的平台没有问题，也没有逾期，为什么理财计划到期了却没法退出来？

这可把不少人吓坏了，当然，如果你有理财计划还没到期的话，未来也有可能出现同样的情况。

第一反应就是，是不是平台出了问题？

首先，还是安慰一下大家，不要紧张。理财计划无法退出并不代表平台出了问题，一会和大家讲讲具体原理。

大家要记住一点，如果平台出了问题，那么最重要的标志是资金无法提现（不包括节日、维护等特殊原因），或者说提现无法到账。

那么理财计划无法退出到底是这么回事呢？

关于理财计划，其本质是一个有锁定期，同时又会自动转债的投资工具。而理财计划的底层可能是由12个月、24个月甚至36个月的债权打包而成的。

举个例子，假如你投了一个锁定期3个月的理财计划，但实际上你的资金可能会被分配到12个月、24个月甚至36个月这些标的里去。

只不过在3个月锁定期到了之后，这些长期的标的会自动转债卖出，钱平稳回到你的账户，相当于你只做了一次3个月的短标。

接下这些转债的是谁呢？大部分就是后续继续投理财计划的那些资金，可能也会有一些在转债里面买入的人。

当然以上这种流程，指的都是在行业风平浪静甚至蓬勃发展的时候，不断有新增资金流入，好的资产反而少，抢标的却情况一直存在。

但是现在就不一样了，行业处于危机的状态，甚至存在一定的流动性危机。那么这就导致了后续流入的资金很少，最终的结果，就是标的转让不出去了，所以你的理财计划也无法正常到期退出。

遇到这种情况怎么办？

我们分两种思路来分析，一是平台会怎么做，二是投资人自己该怎么办。

平台的做法最好的当然是那些大平台，自己垫付给投资人，把债权接回去。不过对于大平台来说，流动性本身就好，转债不见得转不出去。但从合规的角度来说，理财计划本身存在一定的问题，所以未来会越来越少。

第二种做法是平台不管，让投资人慢慢等，等到那些底层的长期标的到期，或者是转债成功转出去。不过这种做法难免让投资人战战兢兢，在如此恶劣的大环境下，谁知道平台哪天会不会倒下呢？

第三种做法就是拆散理财计划，因为理财计划本身就有由N多的不同标的集合而成，将投资人的资金分散投标。既然转债无法实现，平台干脆就将理财计划全部拆分成原来的散标。

这种做法其实挺得罪投资人的，毕竟原来投三个月的计划，现在突然手上多出了一堆36个月期限的标的。但对于平台来说相对安稳，总比扛着不让投资人退出，最后演化成舆论危机，又挤兑来的好。

那遇到这样的事情么作为投资人该怎么处理呢？

说实话投资人能做的事情很少，毕竟标的是平台发的，钱在借款人那里，但是我们不能坐以待毙。

在这个时候，考察平台标的的真实性，是相当重要的事情。如果说一个平台的标的是完全真实的，那么总有到期回款的时候，同时也能求个安心。甚至如果平台拆分理财计划，说不定还能提前回一部分款项。

最后还是要说一句，在去伪存真（庞氏骗局、诈骗平台、隐性刚兑）之后，网贷属于中等风险的投资渠道，而非大家意识中的无风险投资。